鎖住低利!Google母公司發債100億美元 歷來最大手筆
Google 母公司 Alphabet(GOOGL-US) 周一 (3 日) 發行 100 億美元投資及公司債,是該公司歷來最大手筆發債金額,融資成本也刷新史上最低紀錄。
Alphabet 的 100 億美元債券分六部分進行,當中一筆 10 億美元五年期債券,票面利率為 0.45%,刷新 Alphabet 在 2014 年 5 月發行 10 億美元寫下的 1.25% 紀錄,而且追平蘋果 (AAPL-US)2013 年以 0.45% 票面利率發行 15 億美元五年期債券的紀錄。
Refinitiv IFR 資料顯示,Alphabet 這次發債引發熱烈迴響,吸引投資人挹注逾 310 億美元認購。聯準會 (Fed) 大買公司債和低利環境,持續支撐企業發債。
Brown Advisory 固定收益部門主管 Tom Graff 說:「我們身處一個充斥高評級發債者的環境中,債市很少見到品質這麼高的公司,他們不像我們受到當前經濟衰退的影響,Alphabet 就是其中一個。」
Graff 說,很多買家想找到可以無腦投資的標的,而投資 Alphabet 債券的殖利率是美國五年期公債的兩倍。
Alphabet 上周發布財報,出現上市以來營收首度下滑,但股價影響不大,因為廣告業務回溫抵銷了流失的營收。
Alphabet 五年期債券的利率,略高於亞馬遜 (AMZN-US)6 月發行三年期債券締造的 0.4% 表現,但和亞馬遜同樣發行的五年期債券利率 0.8% 相比較低。
其他五批債券當中,約 45 億美元分別以七年、20 年、4 年發行,將作為併購等一般企業目的用途。
其餘約 55 億美元為綠色基金,是企業針對環保、社會和企業治理 (ESG) 發行的最大規模債券。Alphabet 表示將把資金投入支持非裔創業者、被 COVID-19 打擊的中小企業、平價住宅,以及乾淨能源計畫和綠色住宅。